國立宜蘭傳統藝術中心臨水劇場以傳統「演藝大棚」作為主要概念來創造空間的氛圍，並融合現代劇場手法，企圖以現代的建築語彙傳承轉化過去的戲棚。
建築構造選擇現代材料-金屬格柵，重新詮釋構造特色、打造輕巧通透的量體；室內改以向心型階梯狀的座位配置設計，提供觀眾較為理想的觀演經驗；此外，為使演藝空間具有更正式的場所經驗，特別在大棚前後增加出入口及舞台空間，強調演藝功能的儀式性並強化其機能性。
劇場空間設計不只滿足演藝的需求，也作為主廣場與水岸空間的重要視覺地標。位於主廣場與水岸大道交界處，劇場充分發揮其角色功能，提供戲台、禮堂或觀賞水井的靜思空間等多用途使用，強化水岸空間特色、活化廣場的周邊活動。扮演著傳承展演技藝文化的臨水劇場，其活動舞台將不只是延續文化活動，亦能再次提供古早演藝戲棚的空間經驗。
